Las finanzas descentralizadas, también conocidas como DeFi, están experimentando un aumento meteórico de popularidad entre los inversores de criptomonedas, tanto minoristas como profesionales, que buscan nuevas opciones de inversión en criptomonedas.
Las aplicaciones de finanzas descentralizadas (DeFi) permiten a los inversores conocedores de las criptomonedas desplegar su dinero y posiblemente obtener considerables dividendos de sus criptoactivos. Estas aplicaciones suelen estar respaldadas por un token de protocolo nativo.
¿Qué es un Token DeFi?
Los tokens DeFi son activos digitales que proporcionan acceso a aplicaciones y servicios financieros basados en blockchain (como préstamos, comercio e inversión), y se rigen por contratos inteligentes. Estas aplicaciones y servicios incluyen los préstamos, el comercio y la inversión.
Son un subconjunto de los tokens criptográficos que las plataformas financieras descentralizadas emiten y emplean dentro de sus propios ecosistemas. Estos tokens se utilizan normalmente para dar a los usuarios la capacidad de participar en el proceso de gobernanza de un protocolo y/o para pagar como incentivo para utilizar el protocolo.
Muchas personas que están interesadas en invertir se han interesado en los tokens DeFi porque proporcionan oportunidades debido al hecho de que ofrecen una diversa selección de opciones de inversión y un mejor acceso a una amplia variedad de servicios financieros nativos de Internet que están disponibles para cualquier persona que tenga una conexión a Internet.
Top DeFi Tokens
A pesar del mercado bajista y la reciente caída del interés en las plataformas financieras descentralizadas, hay algunos tokens financieros descentralizados líderes que se encuentran entre los principales criptoactivos cuando se tiene en cuenta la capitalización del mercado. Echemos un vistazo a algunos de los tokens Defi que ahora son los más demandados en el mercado.
DAI
En el momento de escribir este artículo, DAI tiene una capitalización de mercado de 6.800 millones de dólares, lo que la convierte en la criptomoneda más valiosa del ecosistema DeFi. MarkerDAO y Maker Protocol son los responsables de la emisión y gestión de esta stablecoin con paridad en USD y criptocolateral. Además, la criptomoneda ocupa la posición de la cuarta mayor stablecoin en términos de capitalización de mercado.
El hecho de que esté controlada de forma relativamente descentralizada, lo que permite a los titulares de tokens de gobernanza Maker (MKR) participar en el proceso de toma de decisiones sobre la evolución del protocolo, es una de las características únicas de venta que ofrece.
UNI
Uniswap es un intercambio de criptomonedas descentralizado que es extremadamente popular y está impulsado por la blockchain de Ethereum. Este es el token nativo de Uniswap. Es un fondo de liquidez automatizado descentralizado que es de código abierto y facilita el comercio entre los usuarios directamente en la blockchain. El token UNI, que se utiliza en el intercambio, es uno de los tokens DeFi más valiosos en términos de capitalización de mercado, con un valor de 3.800 millones de dólares.
La moneda UNI es un token de gobernanza que otorga a sus titulares la capacidad de tomar decisiones.
LINK
Chainlink es un protocolo adicional que juega un papel clave en el ecosistema DeFi. LINK es el token nativo de Chainlink. Chainlink es una red descentralizada de oráculos que apoya las operaciones de los contratos inteligentes proporcionando datos del mundo real así como del blockchain. El protocolo es utilizado por un gran número de protocolos en la industria de la criptomoneda, incluyendo las plataformas DeFi líderes en el mercado, Aave y Compound, y ayuda a estas plataformas a proteger miles de millones de dólares en valor.
Los participantes en el protocolo Chainlink reciben un incentivo financiero en forma de token LINK para animarles a cumplir con éxito sus responsabilidades. En este momento, la empresa tiene una valoración de mercado de 2.900 millones de dólares.
AAVE
Otro token DeFi muy utilizado, el token AAVE es emitido por el protocolo Aave y ofrece a los usuarios del protocolo de préstamos la posibilidad de participar en la toma de decisiones. AAVE es un token intrigante para los usuarios activos de Aave porque, además de servir como token de gobernanza, ofrece a los titulares descuentos en la red de préstamos descentralizada. Esto hace que AAVE sea un token atractivo para los usuarios activos de Aave.
Uno de los tokens financieros descentralizados más exitosos ahora en el mercado es AAVE, que tiene una valoración de mercado de aproximadamente mil millones de dólares.
COMP
El token COMP sirve tanto de token de gobernanza como de incentivo para los proveedores de liquidez en la aplicación de mercados monetarios Compound. Se entrega en forma de recompensa. El token COMP es especialmente notable porque fue el que inició la tendencia de la agricultura de rendimiento, que a su vez desencadenó el verano DeFi de 2020.
En la actualidad, COMP tiene un valor de mercado de más de 350 millones de dólares, lo que lo sitúa firmemente entre los diez mayores tokens DeFi por capitalización de mercado. Esto se debe al hecho de que COMP forma parte del ecosistema COMP.
La función del token DeFi en la administración de protocolos
Normalmente, los desarrolladores diseñan los tokens DeFi con la intención de permitir a los titulares participar en el proceso de toma de decisiones que definirá la trayectoria del futuro de un protocolo. Hasta cierto punto, es una representación de la propiedad del titular de la plataforma, y los titulares tendrán voz en la implementación de cualquier modificación que se proponga para la plataforma en proporción al número total de tokens que posean.
Es habitual que tomen decisiones sobre las nuevas funciones que se van a crear o integrar, así como sobre las finanzas, las asociaciones y otros asuntos. Sin embargo, para poder participar en el gobierno del protocolo, deberá tener un número determinado de los tokens en su cartera y conectar su cartera a la plataforma de gobierno que el protocolo haya elegido.
En general, cuanto mayor sea la cantidad de un token de gobierno específico que poseas, mayor será tu poder de voto. Esto se hace para asegurar que los usuarios que tienen más que perder están tomando decisiones, y que estos usuarios votarán las propuestas más relevantes para que el proyecto tenga éxito, lo que a su vez les permitirá mantener sus tokens. Los airdrops fueron el primer método de distribución de los tokens de gobernanza DeFi, y algunos de los primeros proyectos en hacerlo fueron Uniswap y MakerDAO.
Numerosas aplicaciones adicionales de DeFi han distribuido recompensas en forma de tokens airdropped a los primeros adoptantes como forma de incentivar su participación en el proceso de votación. Por otra parte, algunos protocolos ofrecen sus tokens a los usuarios de otras maneras, como por ejemplo recompensando a los proveedores de liquidez.
Dado que los tokens de gobernanza también son activos especulativos, pueden intercambiarse en bolsas de criptomonedas. Esto significa que puedes elegir comerciar o invertir en tokens de gobernanza incluso si no participas en la gobernanza del sistema que representan.
¿Deberías invertir tu dinero en tokens de DeFi?
Se podría argumentar que DeFi está marcando el comienzo de una nueva era de innovación en el sector de los servicios financieros al hacer que los servicios financieros impulsados por las criptomonedas estén disponibles para cualquier persona con acceso a Internet y a una cartera de criptomonedas. Sin embargo, hasta la fecha, debido a la complejidad de la negociación del panorama de la DeFi, la participación en este mercado se ha limitado a los inversores en criptomonedas ávidos de rendimiento (y ocasionalmente irresponsables) que buscan poner en práctica su dinero digital.
Desde su creación, los precios de varios tipos diferentes de tokens DeFi han aumentado significativamente como resultado directo del uso generalizado de DeFi. Sin embargo, el mercado bajista de criptomonedas que estamos experimentando actualmente también ha tenido un impacto significativo en los activos DeFi, ilustrando lo arriesgado que es invertir en ellos.
Depende totalmente de ti decidir si quieres o no invertir en tokens DeFi. No está obligado a hacerlo. En el caso de que tome la decisión de incluir algunos activos DeFi en su cartera de criptomonedas, lo primero que debe hacer es informarse sobre el caso de uso del token DeFi, cómo funciona su protocolo, el equipo que está detrás de él y el valor que realmente ofrece a la comunidad.
Usted puede mejorar sus probabilidades de ganar la apuesta completando una investigación suficiente y la debida diligencia sobre un token DeFi (o cualquier otra criptomoneda), ya que esto le permitirá tomar una decisión informada sobre si colocar o no la apuesta. Sin embargo, independientemente de lo que haga, nunca debe invertir más dinero del que pueda permitirse perder, especialmente cuando se trata de los mercados financieros.